The Sword in the Stone erzählt die Geschichte des jungen Arthur (stark merklich von drei verschiedenen Schauspielern gesprochen: Rickie Sorenson, Richard Reitherman und Robert Reitherman), ein zwöljähriger Waisenjunge, der nicht bemerkt, dass er der Sohn des verstorbenen Königs Uther Pendragon ist, dessen Tod den Thron leer ließ und England in die Tiefen des dunklen Zeitalters stürzte. All dies ändert sich nach einer scheinbar zufälligen Begegnung mit dem Zauberer Merlin (Karl Swenson), einem listigen alten Zauberer, der es sich zur Aufgabe macht, Arthur zum Sword in the Stone zu führen; einem legendären Schwert, das nur vom nächsten König beansprucht werden kann. Doch zuerst beschließt Merlin, mit Hilfe seiner treuen Eule Archimedes (Junius Matthews), den Jungen in Form zu bringen, Arthur über die Welt, Wissenschaft, Magie und vor allem über Schicksal zu lehren. Leider nehmen der mürrische Vormund des Jungen, Sir Ector (Sebastian Cabot), und der brutale Älterbruder Kay (Norman Alden) Merlin oder die Aufmerksamkeit, die er Arthur schenkt, nicht gern und weisen dem Waisen alle potenziellen Möglichkeiten zurück. Nun, wenn Merlin die böse Zauberin Madame Mim (Martha Wentworth) besiegen und Arthur überzeugen kann, das Schwert aus dem Stein zu ziehen, wird die Zukunft des Landes hell sein. Gelingt dem Zauberer dies nicht, wird die Zukunft in der Tat düster sein.