Aunque para un niño de 12 años, D.J. Walters tiene una imaginación particularmente desbordante. Está convencido de que su vecino agotado y malhumorado, Horace Nebbercracker, que aterroriza a todos los niños del barrio, es responsable de la misteriosa desaparición de la señora Nebbercracker. Cualquier juguete que toque la propiedad de Nebbercracker, desaparece de inmediato, tragado por la casa cavernosa en la que vive Horace. ¡D.J. lo ha visto con sus propios ojos! Pero nadie le cree, ni siquiera su mejor amigo, Chowder. Lo que nadie sabe es que D.J. no está imaginando cosas. Todo lo que ha visto es absolutamente cierto y está a punto de ponerse mucho peor de lo que D.J. podría haber imaginado.