A Lonely woodcarver Geppetto vágyik egy gyerekre, és kívánsága részben teljesül, amikor a Kék Tündér életre kelti a fa marionettjét, Pinocchio-t. Ahhoz, hogy igazi fiú legyen, Pinocchio érdemesnek kell bizonyulnia. Offen megy az életbe a világba, a "lelkiismeretét", Jiminy Cricket kíséretében. Pinocchio-t a gonosz róka, J. Worthington Fowlfellow tépi félre: először a "a élet a színházban" - Stromboli bábjátékába - majd a Pleasure Islandre, ahol a fiúknak úgy viselkednek, mint (és válnak is!) ökre. Pinocchio megváltja önmagát azáltal, hogy megmenti Geppettót Monstro, a bálna elől.