Ostracizado do restante dos animais do circo, o pobre Dumbo, o elefante, é separado de sua mãe, que está acorrentada em uma jaula separada após tentar defender seu filho. Apenas o atrevido porém adorável Timothy Mouse oferece a mão da amizade a Dumbo, incentivando o pachyderm resmungão a abraçar o que o torna diferente.